Übersicht

IFRS 9 Finanzinstrumente regelt die Klassifizierung, Bewertung, Wertminderung und Bilanzierung von Sicherungsbeziehungen bei Finanzinstrumenten. Es ersetzte IAS 39 und wurde für Geschäftsjahre ab dem 1. Januar 2018 verbindlich. IFRS 9 hat drei Hauptsäulen: Klassifizierung und Bewertung, Wertminderung (ECL-Modell) und Bilanzierung von Sicherungsbeziehungen.

IFRS 9 Klassifizierung — Fortgeführte Anschaffungskosten, FVOCI, FVTPL →

Klassifizierung und Bewertung

Finanzielle Vermögenswerte werden anhand von zwei aufeinanderfolgenden Tests in drei Bewertungskategorien klassifiziert:

1. Geschäftsmodell-Test (IFRS 9.4.1.2): Besteht die Absicht darin, vertragliche Zahlungsströme zu halten und einzuziehen, zu halten und zu verkaufen oder beides nicht?
2. SPPI-Test (IFRS 9.4.1.3): Stellen die vertraglichen Zahlungsströme ausschließlich Zins- und Tilgungszahlungen dar?

Die drei resultierenden Kategorien sind:

• Fortgeführte Anschaffungskosten (AC): Halten zum Einziehen + SPPI erfüllt → Bewertung zu fortgeführten Anschaffungskosten nach der Effektivzinsmethode; ECL anerkannt
• FVOCI: Halten zum Einziehen und Verkaufen + SPPI erfüllt → Fair-Value-Änderungen in OCI; Zinsertrag und ECL durch GuV
• FVTPL: alle anderen Fälle, einschließlich Derivate und Instrumente, die den SPPI-Test nicht erfüllen → alle Fair-Value-Änderungen durch GuV

→ Ausführlicher Leitfaden: IFRS 9 Klassifizierung von Finanzinstrumenten — AC, FVOCI, FVTPL

→ SPPI-Mechanik: IFRS 9 SPPI-Test

Wertminderung — Expected Credit Loss Modell

IFRS 9 ersetzte das Incurred Loss Modell von IAS 39 durch ein zukunftsorientiertes Expected Credit Loss (ECL) Modell. Alle Finanzinstrumente, die zu fortgeführten Anschaffungskosten oder FVOCI bewertet werden (Schuldtitel), unterliegen einer ECL-Bewertung nach einem dreistufigen Ansatz:

• Stufe 1 (funktionsfähig): 12-Monats-ECL anerkannt; Zinsen auf Bruttobuchbetrag
• Stufe 2 (signifikanter Anstieg des Kreditrisikos — SICR): Lebenszeit-ECL; Zinsen auf Bruttobuchbetrag
• Stufe 3 (kreditbeeinträchtigt): Lebenszeit-ECL; Zinsen auf Nettobuchbetrag (nach ECL-Wertberichtigung)

→ Ausführlicher Leitfaden: IFRS 9 Expected Credit Loss Modell

→ Stufenmechanik: IFRS 9 Dreistufiges Wertminderungsmodell

Bilanzierung von Sicherungsbeziehungen

IFRS 9 führte ein prinzipienbasiertes Modell für die Bilanzierung von Sicherungsbeziehungen ein, das an den Risikomanagementzielen des Unternehmens ausgerichtet ist und die regelgestützten IAS 39 Anforderungen ersetzt:

• Sicherungsbeziehungen: Fair-Value-Sicherungen, Zahlungsstrom-Sicherungen, Netto-Investitions-Sicherungen
• Effektivitätstests: Die starre IAS 39 Spanne von 80–125% wurde durch eine prinzipienbasierte Bewertung ersetzt
• Anpassung: Das Sicherungsverhältnis kann angepasst werden, ohne dass eine Auflösung erforderlich ist
• Angaben: IFRS 7.24A–24E erfordert die Offenlegung von Sicherungsbeziehungen, Instrumenten, gesicherten Posten und Ineffektivität

→ Ausführlicher Leitfaden: IFRS 9 Bilanzierung von Sicherungsbeziehungen

Zusammenfassung