Visão Geral

IFRS 9 Instrumentos Financeiros governa a classificação, mensuração, imparidade e contabilidade de hedge de instrumentos financeiros. Substituiu o IAS 39 e tornou-se obrigatório para períodos anuais iniciados em ou após 1 de janeiro de 2018. IFRS 9 possui três pilares principais: classificação e mensuração, imparidade (modelo ECL) e contabilidade de hedge.

IFRS 9 Classificação — Custo Amortizado, FVOCI, FVTPL →

Classificação e Mensuração

Os ativos financeiros são classificados em três categorias de mensuração baseadas em dois testes sequenciais:

1. Teste do modelo de negócios (IFRS 9.4.1.2): O objetivo é manter e cobrar fluxos de caixa contratuais, manter e vender, ou nenhum dos dois?
2. Teste SPPI (IFRS 9.4.1.3): Os fluxos de caixa contratuais representam unicamente pagamentos de principal e juros?

As três categorias resultantes são:

• Custo Amortizado (AC): manter para cobrar + SPPI aprovado → mensurado pelo custo amortizado usando o método da taxa de juros efetiva; ECL reconhecida
• FVOCI: manter para cobrar e vender + SPPI aprovado → alterações de valor justo em OCI; receita de juros e ECL através da P&L
• FVTPL: todos os outros casos, incluindo derivativos e instrumentos que não passam no SPPI → todas as alterações de valor justo através da P&L

→ Guia detalhado: IFRS 9 Classificação de Ativos Financeiros — AC, FVOCI, FVTPL

→ Mecânica SPPI: IFRS 9 Teste SPPI

Imparidade — Modelo de Perda de Crédito Esperada

IFRS 9 substituiu o modelo de perda incorrida do IAS 39 por um modelo forward-looking de Perda de Crédito Esperada (ECL). Todos os ativos financeiros mensurados pelo custo amortizado ou FVOCI (instrumentos de dívida) estão sujeitos à avaliação de ECL sob uma abordagem em três estágios:

• Estágio 1 (em dia): ECL de 12 meses reconhecida; juros sobre o montante bruto em circulação
• Estágio 2 (aumento significativo no risco de crédito — SICR): ECL vitalícia; juros sobre o montante bruto em circulação
• Estágio 3 (com imparidade de crédito): ECL vitalícia; juros sobre o montante líquido em circulação (após provisão de ECL)

→ Guia detalhado: IFRS 9 Modelo de Perda de Crédito Esperada

→ Mecânica de estágios: IFRS 9 Modelo de Imparidade em Três Estágios

Contabilidade de Hedge

IFRS 9 introduziu um modelo de contabilidade de hedge mais baseado em princípios, alinhado aos objetivos de gestão de riscos de uma entidade, substituindo os requisitos baseados em regras do IAS 39:

• Relações de hedge: hedges de valor justo, hedges de fluxo de caixa, hedges de investimento líquido
• Teste de efetividade: substituiu o teste de linha clara 80–125% do IAS 39 por uma avaliação baseada em princípios
• Reequilíbrio: a taxa de hedge pode ser ajustada sem desdesignação obrigatória
• Divulgações: IFRS 7.24A–24E exigem divulgação de relações de hedge, instrumentos, itens cobertos e inefetividade

→ Guia detalhado: IFRS 9 Contabilidade de Hedge

Resumo