IFRS 16 Calcolo della Passività da Leasing — Regola Fondamentale
La passività da leasing è misurata inizialmente come il valore attuale dei pagamenti da leasing non ancora effettuati, scontati utilizzando il tasso di interesse implicito nel contratto di leasing, oppure il tasso incrementale di finanziamento del locatario se tale tasso non può essere determinato facilmente (IFRS 16.26).
Come Funziona IFRS 16 Calcolo della Passività da Leasing
- Identificazione dei lease payments (IFRS 16.26): I pagamenti da leasing comprendono pagamenti fissi (al netto di incentivi), pagamenti variabili legati a un indice o tasso, importi pagabili sotto opzioni di acquisto (se ragionevolmente certo l'esercizio), e pagamenti di penalità per risoluzione del contratto (se il locatario è ragionevolmente certo di uscire anticipatamente).
- Scelta del tasso di sconto (IFRS 16.26): Se il tasso di interesse implicito nel leasing può essere determinato senza sforzo eccessivo, deve essere utilizzato; altrimenti, il locatario applica il proprio tasso incrementale di finanziamento, cioè il tasso di interesse che il locatario pagherebbe per prendere in prestito fondi per un periodo simile e con garanzie comparabili.
- Misurazione iniziale (IFRS 16.26): Passività da leasing = Σ PV(lease payments). Questa è la base per il riconoscimento nel bilancio di apertura del leasing.
- Misurazione successiva (IFRS 16.36): Dopo il riconoscimento iniziale, la passività è misurata con il metodo del tasso di interesse effettivo. L'interesse è calcolato applicando il tasso iniziale al saldo contabile della passività per il periodo; i pagamenti riducono il saldo; i nuovi lease payments variabili sono aggiunti quando si verificano.
- Riviste e adeguamenti (IFRS 16.38-39): Se si verifica un evento che modifica i lease payments futuri (es. cambio di tasso variabile, opzione di rinnovo/acquisto ora certa), la passività da leasing è rimisurala scontando i pagamenti rivisti al tasso di interesse iniziale. La differenza viene rettificata contro il diritto d'uso.
- Presentazione (IFRS 16.53): La passività da leasing è separata in una componente a breve termine (scadenze entro 12 mesi) e a lungo termine sul prospetto della posizione finanziaria.
IFRS 16 Calcolo della Passività da Leasing — Esempio Pratico
Un'entità firma un contratto di leasing per attrezzature industriali il 1º gennaio 20X1. Condizioni:
- Pagamenti annuali fissi: €100.000 (pagabili il 31 dicembre di ogni anno)
- Durata del leasing: 5 anni
- Tasso di interesse implicito: non determinabile
- Tasso incrementale di finanziamento del locatario: 5% annuo
- Nessuna opzione di acquisto o penalty di risoluzione
Calcolo della passività da leasing iniziale
| Anno | Pagamento lordo | Fattore PV @5% | Valore presente |
|---|
| 1 | €100.000 | 0,952 | €95.238 |
| 2 | €100.000 | 0,907 | €90.703 |
| 3 | €100.000 | 0,864 | €86.384 |
| 4 | €100.000 | 0,823 | €82.270 |
| 5 | €100.000 | 0,784 | €78.353 |
| Totale | | | €432.948 |
Registrazione iniziale (1º gennaio 20X1)
| Conto | Dare | Avere |
|---|
| Diritto d'uso (ROU asset) | €432.948 | |
| Passività da leasing | | €432.948 |
Misurazione successiva – Piano di ammortamento della passività
| Periodo | Saldo inizio | Interesse @5% | Pagamento | Saldo fine |
|---|
| 20X1 | €432.948 | €21.647 | €100.000 | €354.595 |
| 20X2 | €354.595 | €17.730 | €100.000 | €272.325 |
| 20X3 | €272.325 | €13.616 | €100.000 | €185.941 |
| 20X4 | €185.941 | €9.297 | €100.000 | €95.238 |
| 20X5 | €95.238 | €4.762 | €100.000 | €0 |
Registrazione al 31 dicembre 20X1
| Conto | Dare | Avere |
|---|
| Spese di interesse su leasing | €21.647 | |
| Passività da leasing | €78.353 | |
| | Cassa | | €100.000 |
IFRS 16 Calcolo della Passività da Leasing — Errori Comuni
- Uso di un tasso sbagliato: Molti locatari applicano il loro tasso di costo medio del capitale o un tasso non correlato al leasing specifico. Il tasso deve riflettere il rischio e la durata del leasing in questione (IFRS 16.26). Un tasso troppo alto o basso distorce significativamente la passività iniziale.
- Dimenticanza dei lease payments variabili: Variabili indiziali (es. IPC, EURIBOR) devono essere incluse nella misurazione iniziale, non escluse. Anche le opzioni di rinnovo/acquisto devono essere incluse se "ragionevolmente certe" al momento della valutazione (IFRS 16.27-28), il che crea incertezza nell'audit.
- Mancata rivista della passività in seguito a cambiamenti: Molte entità non aggiornano la passività quando le stime di lease payments cambiano (es. tasso variabile, esercizio certo di opzioni). Ciò comporta una passività fuori bilancio non riflessa accuratamente (IFRS 16.38).
IFRS 16 Calcolo della Passività da Leasing — Paragrafi Chiave
- IFRS 16.26: Definizione e calcolo iniziale della passività da leasing
- IFRS 16.27-28: Inclusione di lease payments variabili e opzioni
- IFRS 16.36-37: Misurazione successiva e interesse sul leasing
- IFRS 16.38-39: Riviste e adeguamenti della passività
- IFRS 16.53: Presentazione della componente a breve e lungo termine
- IFRS 16.81-90: Divulgazione dettagliata (maturity analysis, judgments, sensibilità ai tassi)
